Skuldfinansiering

Finansierings- och upplåningspolicy.

Telia Company:s finansiering och finansiella risker övervakas av styrelsen och hanteras av Telia Company:s centrala enhet Corporate Finance & Treasury. Generellt hanteras finansieringen genom moderbolaget Telia Company AB.

Telia Company:s policy är att ha en stark likviditetsposition i termer av tillgänglig kassa och/eller outnyttjade kreditfaciliteter. Telia Company finansierar verksamheten främst genom upplåning inom ramen för finansieringsprogram på den öppna marknaden i Sverige och på de internationella kapitalmarknaderna.

Kreditfaciliteter

Telia Company har officiella kreditbetyg från Moody's Investors Service (Moody's) och S & P Global Rating (S&P's).

 

Obekräftade kreditfaciliteter (Uncommitted Facilities)

Program

Euro Medium Term Note (EMTN) program

Utgivare

TeliaSonera AB (publ) (före detta Telia AB)

Beskrivning

Ett obekräftat internationellt program för långsiktig upplåning.

Storlek

12 000 000 000 Euro

Arrangör

Deutsche Bank

Mäklare

Barclays, Bank of America, BNP, Merrill Lynch, Citi, Crédit Agricole, Deutsche Bank, Goldmans Sachs, ING, SEB ochThe Royal Bank of Scotland

Notering

Luxemburg Stock Exchange

Utgivare och "Principal Paying Agent"

Citibank, ej tillämpligt

Prospekt daterat

30 april, 2008

 

Program

Euro-Commercial Paper (ECP) program

Utgivare

TeliaSonera AB (publ)

Beskrivning

Ett obekräftat internationellt program för kortsiktig upplåning.

Storlek

1 000 000 000 Euro

Arrangör

UBS Investment Bank

Mäklare

Deutsche Bank, SEB Merchant Banking och UBS Investment Bank

Utgivare och "Principal Paying Agent"

Citibank, ej tillämpligt

Prospekt daterat

15 juli, 2003

 

Program

Flexible Term Note (FTN) program

Utgivare

TeliaSonera AB (publ) (före detta Telia AB)

Beskrivning

Ett obekräftat svenskt program för både kortsiktig och långsiktig upplåning.

Storlek

12 000 000 000 SEK

Arrangör

Svenska Handelsbanken

Mäklare

Svenska Handelsbanken, Nordea Bank Sverige, SEB Merchant Banking, Föreningssparbanken och Danske Bank

Prospekt daterat

25 juni, 2003

Bekräftad syndikerad facilitet

Facilitet

Revolverande kreditfacilitet i flera valutor med "Swinglines"

Låntagare

TeliaSonera AB (publ)

En bekräftad

En bekräftad syndikerad facilitet för långsiktig finansiering vid behov.

Storlek

1 000 000 000 Euro

Förfallodatum

23 december, 2017

 

Facilitet

Revolverande kreditfacilitet

Låntagare

TeliaSonera AB (publ)

Beskrivning

En bekräftad syndikerad facilitet

Storlek

1 000 000 000 €

Förfallodatum

juni 2017

Kreditbetyg

Telia Company har officiella kreditbetyg (ratings) från Moody's Investors Service (Moody's) och S & P Global Ratings  (S&P's).

Kreditvärderingsinstitut

Långsiktig värdering

Kortsiktig värdering

Telia Company AB

Moody's

Baa1 (stabil utsikt)

Prime-2

Standard & Poor's

A-
(negativ utsikt)

A-2

September 21, 2016

Telia has recently announced that it has received a proposal from the relevant authorities for the company's possible $1.4 billion (approximately Swedish krona 12 billion) cash settlement of pending litigation. We think Telia may not be able to accommodate a potential outlay of this size at the current rating level. We are therefore putting our 'A-' long-term ratings on CreditWatch negative and affirming our 'A-2' short-term ratings on Telia. We could lower our ratings by one notch if the settlement were confirmed and we then estimated that Telia's future credit metrics would fall short of adequate levels for the rating, including adjusted ratios of free operating cash flow to debt at about 20% in 2017, debt to EBITDA below 2.

May 4, 2016

Moody's Investors Service (Moody's) has today downgraded to Baa1 from A3 the senior unsecured ratings of Nordic telecommunications operator Telia Company AB (Telia). Concurrently, Moody's has downgraded to provisional (P)Baa1 from (P)A3 the company's medium-term note (MTN) rating, and has affirmed Telia's Prime-2 (P-2) short-term rating. Moody's also lowered Telia's Baseline Credit Assessment (BCA) to baa2 from baa1. The outlook on all ratings is stable.

March 7, 2016

Standard & Poor's Ratings Services said today that it had affirmed its 'A-' long-term and 'A-2' short-term corporate credit ratings on Sweden-based telecommunications operator TeliaSonera AB. The outlook is stable.”